近期,Pumpup.ai 作为 Solana 生态链上 AI 赋能的meme杠杆交易和发射平台,凭借 AI 动态杠杆、智能资金管理及去中心化透明机制,吸引大量 MemeCoin 交易者与开发者的关注。Pumpup.ai 已升级支持Raydium CLMM(Concentrated Liquidity Market Maker)池,大幅提升资金效率与流动性管理能力。成功实现资金效率与市场稳定性的双重突破。,这一创新举措不仅优化了市场运作方式,还降低了交易成本,为 MemeCoin 领域注入全新活力。

Pumpup.ai 依托链上 AI 进行智能杠杆调整,优化资金效率并降低交易风险。

无保证金杠杆交易:支持最高 7 倍杠杆,无抵押无爆仓风险,资金利用率远超传统模式。

智能杠杆计算:基于 Uswap.ai AI 算法动态调整杠杆,提高收益效率。

双模式流动性支持:兼容 AMM(自动做市商)与并创新性的接入 CLMM(集中流动性),交易成本远低于 Pump.fun 等平台,降低了90%以上。

市值突破 20000 $SOL 自动发射:底池约185sol便可筑成超 20000 $SOL 的市值,之后自动迁移至 Raydium ,并将 AI 加杠杆产生的代币进行黑洞销毁,助力币价稳定增长。

技术突破:CLMM 与 AMM 双引擎驱动

CLMM(Concentrated Liquidity Market Maker)是 Raydium 推出的新型流动性提供机制。它允许流动性提供者(LP)在特定价格区间集中流动性,而非在所有价格区间平均分配,从而提高资本利用率,降低滑点。目前clmm池的交易手续费在0.01%,相比AMM池降低了90%以上。

CLMM:在CLMM模式下,发射时的初始 token 数量同样为 Xf = 44,721,359,SOL 数量为 Yf ≈ 894 sol,其中真实 SOL 数量 Yr ≈ 184 sol,虚拟 SOL 数量 Yv ≈ 714 sol。

由于 CLMM 模式具有更高的资金使用效率,发射需要销毁的 MEME 代币数量为 Xd,发射手续费约为 F = 3 sol(包括筑池费、流动性注入费、平台费、创建者奖励等)。

AMM:当进化池在AMM模式下发射时,池内初始 token 数量为 Xf = 44,721,359,总 SOL 数量为 Yf ≈ 894 sol,其中真实 SOL 数量 Yr ≈ 184 sol,虚拟 SOL 数量 Yv ≈ 714 sol。

发射过程中,平台需要销毁的 MEME 代币数量为 Xd,发射手续费为 F = 6.5 sol(包括 Raydium/Openbook 手续费 3.8374 sol,平台费用 2.1626 sol,创建者奖励 0.5 sol 等)。

AMM池交易公式:参考文档:创建标准AMM池

核心公式:(X±ΔX) * (Y±ΔY) = Xt * Yt

定义t时刻token数量为Xt,WSOL(等价于SOL)数量为Yt

买入token场景,预计算公式(忽略开户租金):

输入买入SOL数量Ya,滑点设置S%:

实际扣除SOL数量ΔY=Ya,

LP收取【手续费_SOL】记为Fs=ΔY*0.25% (向上求整),

预计获得token最小数量ΔXmin=(Xt-Xt*Yt/(Yt+Ya-Fs))*(1-S%) (向下求整),

实际获得token数量ΔX交易结果为准,若没有插队交易时ΔX=(Xt - Xt*Yt/(Yt+Ya-Fs)) (向下求整)

输入买入token数量Xa,滑点设置S%:

实际获得token数量ΔX=Xa,

预计扣除sol最大数量ΔYmax=(Xt*Yt/(Xt-Xa)-Yt)*(1+S%) (向上求整),

实际扣除sol数量ΔX交易结果为准。

Raydium sdk的这个amountIn方法没有计算Fee,推测是合约根据实际扣除sol进行计算。

没有插队交易时ΔY=(Xt*Yt/(Xt-Xa)-Yt)/(1-0.25%) (向上求整),

LP收取【SOL交易手续费】记为Fs=ΔY*0.25% (向上求整)

卖出token场景,预计算公式:

输入卖出token数量Xa,滑点设置S%,

实际扣除token数量ΔX=Xa,

LP收取【交易手续费-token】记为Ft=ΔX*0.25% (向上求整),

预计获得sol最小数量ΔYmin=(Yt-Xt*Yt/(Xt+Xa-Ft))*(1-S%) (向下求整)

实际获得sol数量ΔY交易结果为准,若没有插队交易时ΔY=(Yt-Xt*Yt/(Xt+Xa-Ft)) (向下求整)

CLMM池交易公式:参考文档:Raydium CLMM Dev

核心公式:(Xr + Xv) * (Yr + Yv)=L^2

其中

Xv=L / SQRT(P_upper)

Yv=L * SQRT(P_lower)

计算流动性

(P_lower < P < P_upper)

L=Xr * (SQRT(P) * SQRT(P_upper)) / (SQRT(P_upper) - SQRT(P))

L=Yr / (SQRT(P) - SQRT(P_lower))

(P > P_upper)

L=Yr/ (SQRT(P_upper - P_lower))

(P < P_lower)

L=Xr* (SQRT(P_upper) * SQRT(P_lower)) / (SQRT(P_upper) - SQRT(P_lower))

AI 赋能:更高效、更安全的杠杆交易

Pumpup.ai 通过 AI 计算动态杠杆区间,赋予交易者更高效的杠杆模式,无需保证金无爆仓风险:

杠杆区间倍率计算:

1 倍杠杆:AI 不介入交易;

3 倍杠杆:用户买/卖 1 份,AI 自动买/卖 2 份;

5 倍杠杆:用户买/卖 1 份,AI 自动买/卖 4 份;

7 倍杠杆:用户买/卖 1 份,AI 自动买/卖 6 份。

当交易跨越某个区间时,合约内部需拆分成两笔,按各自倍率计算;若跨越多个区间,则依次计算多个倍率。

MemeCoin 发射机制

自动销毁机制:平台将因为AI加杠杆产生的token和外盘价格上涨10%而需要燃烧的token account 的owner换成 11111111111111111111111111111111 Systerm Program,等效进入黑洞,提供了类似比特币的流动性锁定。

11111111111111111111111111111111黑洞地址:在 Solana 中,如果一个 SPL Token Account(代币账户)的 owner 被设置为 11111111111111111111111111111111(也就是所谓的 System Program),那么这个账户就相当于被“锁”进了黑洞,无法再被任何普通签名者操作。原因如下:

System Program 本身不具备管理 SPL Token 的功能

在 Solana 设计中,11111111111111111111111111111111(System Program)只能执行最基本的账户创建、转账等系统级操作,并不包含针对 SPL Token 的处理逻辑。而 SPL Token Account 的操作需要有效的签名者去调用 SPL Token Program(Tokenkeg...),才能执行转移、销毁、冻结或解冻等动作。

System Program 不是一个可以签名的地址

System Program 地址并不是一个普通的密钥对或合约地址,它并不能“替代”正常的签名者。对 SPL Token 来说,只有账户的 owner 签名(或者满足多签的合约地址)才能授权各种 Token 指令。一旦把 owner 改成 System Program,就再也无法用这个“地址”去签名发送给 Token Program。

无法恢复控制

一旦改成这个地址,持有者再也没有办法把该账户的 owner 改回到自己或其他可用签名的地址。因为更改 SPL Token Account 的 owner 本身也需要原有的 owner 签名,而 System Program 不可能为这类指令签名。所以,账户就被永久地锁死了。因此,把 SPL Token Account 的 owner 变为 11111111111111111111111111111111 之后,这个账户的所有代币就相当于进入了黑洞,任何人都无法再操作这些代币。

以上机制总结,就如同早些年很多人在比特币低价时买但随意存放或者丢失了私钥,导致他们的钱包里的比特币永远无法找回,那这笔资金就像是进入了黑洞。随着时间推移,可流通的比特币数量越来越少,而市场需求却不断增长,这正是比特币价格长期看涨的重要逻辑之一。所以pump up的meme发射到raydium后市值不会因为抽杠杆而降低。

欲了解更多信息大家可以上平台去体验一下,此文章只是介绍技术创新,不做投资建议。